JBS S.A. (JBSS3)
| Razão Social | JBS S.A. |
|---|---|
| Ticker B3 | JBSS3 |
| Tipo de Ativo | Ação Ordinária (ON) |
| Setor | Consumo Não Cíclico / Alimentos Processados / Carnes e Derivados |
| Segmento | Carnes e Derivados |
| Fundação | 1953 |
| Sede | São Paulo, SP, Brasil |
| Executivo-chefe | Gilberto Tomazoni (CEO) |
| Governança | Novo Mercado (B3) |
| Site Oficial | ri.jbs.com.br |
O setor de proteínas animais e alimentos processados no Brasil possui inserção global altamente competitiva, sendo dominado pela JBS S.A. A companhia destaca-se como a maior produtora de proteínas animais do mundo e uma das maiores empresas de alimentos globalmente, controlando marcas de forte apelo de consumo no Brasil (Seara, Friboi, Rezende e Swift) e no exterior (Swift Armour, Pilgrim’s Pride, Primo Foods e Just Bare Chicken). Fundada na década de 1950 em Goiás por José Batista Sobrinho, a JBS consolidou-se no mercado global por meio de uma estratégia agressiva de aquisições internacionais nos Estados Unidos, Austrália e Europa. Negociada sob as regras de governança do segmento Novo Mercado da B3, suas ações ordinárias são negociadas sob o ticker JBSS3.
Pessoas Chave da Operação
- Gilberto Tomazoni (Diretor Presidente/CEO Global): Executivo sênior responsável pela condução do grupo a nível mundial, focado na expansão multirrecorrente do portfólio de alimentos de valor agregado e marcas de prestígio global.
- Guilherme Cavalcanti (Diretor Financeiro/CFO e DRI Global): Gestor financeiro responsável por gerenciar a complexa estrutura de endividamento da companhia e conduzir o relacionamento institucional com investidores globais.
Ficha Técnica e Indicadores
Veja as métricas do ativo e navegue pelos detalhes do setor de alimentos processados ou compare com outros pares da indústria alimentícia na bolsa brasileira B3:
| Indicador | Métrica / Valor Atual | Descrição |
|---|---|---|
| Cotação | R$ 39,03 | Último preço de referência da ação ordinária JBSS3 na B3. |
| Variação Diária | +0,52% | Oscilação diária do preço da ação na bolsa. |
| Valor de Mercado | R$ 86,6 Bilhões | Capitalização bursátil consolidada da JBS S.A. |
| Liquidez Média Diária | R$ 220,0 Milhões | Volume médio de transações financeiras na bolsa. |
| Dividend Yield (12m) | 4,45% | Retorno em proventos distribuídos nos últimos 12 meses. Veja aba de dividendos. |
| P/L (Preço/Lucro) | 3,69x | Valuation da empresa em múltiplos de lucros líquidos. Utilize o comparador para análise. |
| P/VP (Preço/Valor Patrimonial) | 0,84x | Avaliação do preço de mercado sobre o valor contábil líquido, indicando desconto patrimonial. |
| ROE (Retorno sobre Patrimônio) | 22,9% | Rentabilidade patrimonial líquida consolidada excelente. |
| Margem Líquida | 2,10% | Porcentagem das receitas operacionais convertida em lucro líquido. |
| Dívida Líquida / EBITDA | 2,17x | Índice de alavancagem indicando endividamento sob controle operacional. |
Desempenho e Resultados Financeiros
• Lucro Líquido: US$ 221 Milhões (queda de 55,8% vs 1T25)
• Receita Líquida: US$ 21,610 Bilhões (alta de 11% vs 1T25)
• EBITDA Ajustado: US$ 1,130 Bilhão (queda de 26% vs 1T25)
• Margem EBITDA Ajustada: Contração operacional para 5,2% (ante 7,8% no 1T25)
Os resultados consolidados do primeiro trimestre de 2026 ilustram o impacto negativo do ciclo pecuário na América do Norte. O aumento expressivo nos custos de aquisição do gado em meio a uma oferta restrita nos EUA levou o EBITDA ajustado da divisão Beef North America a ficar negativo em US$ 267 Milhões, contraindo a Margem EBITDA Ajustada consolidada para 5,2%. Por outro lado, a receita líquida cresceu 11% para US$ 21,610 Bilhões, impulsionada pelo bom desempenho operacional da Seara no Brasil (margem EBITDA de 15,5%) e Pilgrim’s Pride, demonstrando a importância da diversificação geográfica do grupo. Consulte o calendario de eventos societários para as datas dos reportes.
Posição Setorial e Rankings
Verifique nossos rankings setoriais de alimentos para enquadrar a JBS em relação a outros concorrentes do setor.
Comparação com Concorrentes e Pares
A ampla diversificação de proteínas (carne bovina, suína, aves, ovinos e alimentos processados) e de geografias garante à JBS uma resiliência operacional superior em relação a pares como a BRF S.A. (BRFS3), focada no mercado de processados de aves e suínos no Brasil, e a Minerva (BEEF3), cujo foco é carne bovina in natura de exportação da América do Sul.
Eventos e Notícias Recentes
Fique atualizado com os fatos relevantes societários acessando a seção de noticias do mercado institucional de JBSS3. As atenções do mercado focam nas perspectivas de turnaround do ciclo pecuário norte-americano e na eventual listagem de suas ações nos EUA.
Opinião e Nota da Comunidade
Acesse a comunidade para ver opiniões e interagir com investidores de JBSS3.
• Leitor A: “A escala da JBS é monstruosa. Estão sofrendo nos EUA agora por causa do preço do boi, mas Seara está compensando bem.”
• Leitor B: “Ação muito barata pelo P/L e P/VP. Carregar gigante global cotada abaixo do patrimônio contábil costuma ser uma boa estratégia no longo prazo.”
Perguntas Frequentes (FAQ)
Por que a margem da JBS foi comprimida no 1T26?
A compressão de margens ocorreu devido à alta nos preços do gado nos Estados Unidos, gerada pela baixa oferta de animais prontos para o abate na região de atuação da companhia.
Qual a vantagem competitiva da JBS em relação aos frigoríficos brasileiros?
Sua maior vantagem é a ampla diversificação de geografias (América do Norte, Sul, Europa e Oceania) e de proteínas (bovina, aves, suína e ovinos), o que reduz a dependência de um único ciclo pecuário.
As ações JBSS3 pagam dividendos com frequência?
Sim. A JBS possui uma política recorrente de distribuição de dividendos intercalares com base na expressiva geração de caixa livre gerada por suas controladas globais.
Quem são os fundadores e controladores da JBS?
A JBS foi fundada pela família Batista, que exerce o controle majoritário por meio de participações societárias diretas e indiretas (FB Participações e J&F Investimentos).
Disclaimer e Aviso de Risco
O conteúdo desta análise detalhada possui finalidade puramente educativa e informativa, não configurando, sob nenhuma circunstância, recomendação de compra, venda, manutenção ou alocação de quaisquer ativos financeiros ou valores mobiliários. O mercado de renda variável é inerentemente volátil e arriscado, estando sujeito a perdas totais ou parciais do capital investido. Decisões de investimento são de responsabilidade única e exclusiva do leitor. Resultados passados de rentabilidade não servem como garantia de retornos operacionais futuros.
Referências
- Portal de Relações com Investidores da JBS S.A.
- Central de Divulgação de Empresas da B3
- Comissão de Valores Mobiliários (CVM)
- Demonstrações Financeiras Regulatórias Padronizadas Consolidadas da JBS S.A.
Comecei a investir em 2014, minhas primeira ações foram da ABEV3 (R$50). Já trabalhei com forex, futuros, cripto e derivativos. Aqui, compartilho ideias de forma descontraída.